RISCO DE MERCADO

RISCO DE MERCADO

1. RISCOS FINANCEIROS

   • Principais riscos aos quais as empresas estão sujeitas
   • OPERACIONAL
     • LIQUIDEZ
       • TAXA DE JUROS
         • CÂMBIO
           • CRÉDITO
             • SOBERANO
               • LEGAL
                 • MERCADO
                   • - Oscilações de preços - Perdas causadas pela volatilidade do mercado
                 • - Diferenças legislativas - Insegurança jurídica - Dificultam transações comercias
               • - Restrições de pagamentos externos - Instabilidade de países
             • - Inadimplência - Não recebimento de valores prometidos
           • - Oscilações das moedas - Exposição do mercado internacional
         • - Variação das taxas - Desalinhamento entre ativos e passivos
       • - Falta imediata de dinheiro - Dificuldade de honrar compromissos
     • Erros humanos - Falhas de sistema - Pessoas, processos e tecnologia

2. VOLATIDADE

   • ESTÁ DIRETAMENTE RELACIONADA AO RISCO DE ERCADO
     • - OCILAÇÕES DE PREÇO - MUDANÇAS NAS TAXAS DE JUROS - VARIAÇÕES CAMBIAS - INCERTEZAS DO MERCADO
       • A volatilidade aumenta o risco de mercado

3. Categorias de risco financeiro relacionada as variações de preços e á volatilidade do mercado, podendo causar perdas ás empresas.

   • Os riscos não podem ser completamente eliminados, pois existem fatores que não podem ser totalmente controlados. Entretanto, uma boa gestão é capaz de mensurar e mitigar satisfatoriamente os riscos.

4. FLUXO DE CAIXA

   • - Entrada de recursos - Saída de recursos - Capacidade de pagamento - Saúde financeira da empresa
     • O fluxo de caixa influencia a saúde financeira da empresa

5. MENSURAÇÃO DO RISCO

   • Utilizada para identificar e avaliar a exposição da empresa aos riscos
     • - Análise estatística - Controle de riscos - Monitoramento financeiro - Tomada de decisão
       • A mensuração auxilia na gestão dos riscos.

6. VALUE AT RISCK ( VaR )

   • Ferramenta utilizada para medir o risco de mercado.
     • - Mede perdas potenciais - Método estatístico - Controle de risco financeiro - Apoio á gestão empresarial
       • O VaR mede o risco de mercado
       • O VaR auxilia no controle financeiro